Theo một nguồn tin, công ty giao dịch tiền điện tử do Sam Bankman-Fried thành lập đã có thể âm thầm sử dụng tiền của khách hàng từ sàn giao dịch FTX theo cách mà các nhà đầu tư, nhân viên và kiểm toán viên quan tâm.
Nguồn tin cho biết, cách họ đã làm là sử dụng hàng tỷ người dùng FTX mà họ không hề hay biết.
Alameda Research, quỹ do Bankman-Fried thành lập, đã vay hàng tỷ USD tiền của khách hàng từ sàn giao dịch FTX, theo một nguồn tin quen thuộc với các hoạt động của công ty, người yêu cầu giấu tên vì các chi tiết được bảo mật.
Theo nguồn tin, sàn giao dịch tiền điện tử đã đánh giá thấp số lượng FTX cần thiết để giữ nếu ai đó muốn rút tiền. Các nền tảng giao dịch được cơ quan quản lý yêu cầu phải giữ đủ tiền để khớp với số tiền khách hàng gửi. Họ cần khoản dự trữ lớn, trong trường hợp người dùng vay tiền để thực hiện giao dịch. Theo nguồn tin, FTX gần như không có đủ trong tay.
Khách hàng lớn nhất của họ, theo một nguồn tin, là quỹ đầu cơ Alameda. Quỹ đã có thể trang trải một phần hoạt động này vì các tài sản mà họ đang giao dịch chưa bao giờ chạm vào bảng cân đối kế toán của chính họ. Nguồn tin cho biết, thay vì giữ bất kỳ khoản tiền nào, FTX đã vay hàng tỷ USD từ người dùng, sau đó giao dịch.
Nói chung, việc trộn tiền của khách hàng với các đối tác và giao dịch tiền mà không có sự đồng ý rõ ràng, theo luật chứng khoán Hoa Kỳ, là bất hợp pháp. Nó cũng vi phạm điều khoản dịch vụ của FTX. Sam Bankman-Fried từ chối bình luận về các cáo buộc chiếm đoạt tiền của khách hàng, nhưng cho biết việc nộp đơn phá sản gần đây là kết quả của các vấn đề với vị thế giao dịch đòn bẩy.
Bankman-Fried nói với CNBC: “Một vị thế ký quỹ đã có một tác động lớn."
Khi thực hiện một số giao dịch đòn bẩy này, quỹ lượng tử đã sử dụng một loại tiền điện tử được tạo ra bởi sàn giao dịch có tên FTT làm tài sản thế chấp. Trong một hợp đồng cho vay, tài sản thế chấp thường là cam kết của người vay để đảm bảo trả nợ. Nó thường là đô la, hoặc thứ gì đó có giá trị khác - như bất động sản. Trong trường hợp này, một nguồn tin cho biết Alameda đang vay từ FTX và sử dụng tiền điện tử nội bộ của sàn giao dịch, mã thông báo FTT, để hoàn trả các khoản vay đó. Giá của FTT giảm 75% trong một ngày, khiến tài sản thế chấp không đủ để chi trả cho giao dịch.
Trong tuần qua, FTX đã từ một cường quốc tiền điện tử trị giá 32 tỷ đô la, rơi vào tình trạng phá sản. Ranh giới mờ nhạt giữa FTX và Alameda Research đã dẫn đến một cuộc khủng hoảng thanh khoản lớn cho cả hai công ty. Bankman-Fried từ chức Giám đốc điều hành của FTX và cho biết Alameda Research đang ngừng hoạt động. Công ty kể từ đó cho biết họ đang loại bỏ giao dịch và rút tiền, đồng thời chuyển tài sản kỹ thuật số sang ngoại tuyến sau một vụ hack 477 triệu đô la bị nghi ngờ .
Khi được hỏi về ranh giới mờ nhạt giữa các công ty của mình vào tháng 8, Bankman-Fried phủ nhận bất kỳ xung đột lợi ích nào và nói FTX là một “phần trung lập của cơ sở hạ tầng thị trường”.
“Tôi đã nỗ lực rất nhiều trong vài năm qua để cố gắng loại bỏ xung đột lợi ích ở đó”, Bankman-Fried 30 tuổi, nói với CNBC trong một cuộc phỏng vấn. “Tôi không điều hành Alameda nữa. Chúng tôi muốn tốt nhất có thể, đối xử công bằng với tất cả mọi người ”.
Giao dịch ký quỹ
Theo nguồn tin tương tự, một phần của vấn đề là do mạng lưới đòn bẩy phức tạp và giao dịch ký quỹ của FTX. Tính năng giao dịch “ ký quỹ giao ngay ” cho phép người dùng vay từ các khách hàng khác trên nền tảng. Ví dụ: nếu một khách hàng gửi một bitcoin, họ có thể cho người dùng khác mượn và kiếm được lợi nhuận từ nó.
Nhưng mỗi khi một tài sản được vay, FTX đã trừ tài sản đã vay khỏi những gì nó cần giữ trong ví của mình để khớp với tiền gửi của khách hàng, một nguồn tin cho biết. Trong một tình huống điển hình, ví của sàn giao dịch cần khớp với số tiền mà khách hàng gửi. Nhưng vì cách làm này, tài sản không được hỗ trợ 1:1 và công ty đang đánh giá thấp số tiền họ nợ khách hàng.
Công ty giao dịch Alameda cũng có thể tận dụng tính năng ký quỹ giao ngay này. Một nguồn tin cho biết Alameda có thể vay tiền của khách hàng, về cơ bản là miễn phí.
Nguồn tin giải thích rằng Alameda có thể đăng các mã thông báo FTT mà họ nắm giữ làm tài sản thế chấp và vay tiền của khách hàng. Ngay cả khi FTX tạo ra nhiều mã thông báo FTT hơn, nó sẽ không làm giảm giá trị của đồng xu vì những đồng tiền này chưa bao giờ xuất hiện trên thị trường mở. Do đó, những mã thông báo này giữ giá trị thị trường của chúng, cho phép Alameda vay ngược lại chúng - về cơ bản là nhận tiền miễn phí để giao dịch.
FTX đã có thể duy trì mô hình này miễn là nó duy trì giá FTT và không có lượng khách hàng rút tiền trên sàn giao dịch. Nguồn tin cho biết trong tuần trước khi nộp đơn phá sản, FTX không có đủ tài sản để khách hàng rút tiền.
Các kiểm toán viên bên ngoài có thể đã bỏ sót sự khác biệt này vì tài sản của khách hàng là một khoản mục ngoại bảng và do đó, sẽ không được báo cáo trên báo cáo tài chính của FTX, nguồn tin cho biết.
Tất cả điều đó đã sụp đổ vào tuần trước.
CoinDesk báo cáo rằng phần lớn bảng cân đối kế toán của Alameda bao gồm các mã thông báo FTT, làm lung lay niềm tin của người tiêu dùng và nhà đầu tư. Changpeng Zhao (CZ), Giám đốc điều hành của một trong những đối thủ lớn nhất của họ là Binance, đã công khai đe dọa bán mã thông báo FTT của mình trên thị trường mở, làm giảm giá FTT.
Chuỗi sự kiện này đã gây ra một cuộc chạy đua trên sàn giao dịch, với việc khách hàng rút khoảng 5 tỷ đô la trước khi FTX tạm dừng rút tiền. Các nguồn tin cho biết khi khách hàng rút tiền ra, FTX không có tiền.
‘Không ai thấy điều này đang xảy ra’
Các cựu nhân viên cũng nói với CNBC rằng thông tin tài chính mà họ có quyền truy cập về công ty là không chính xác do các phương pháp kế toán này. CNBC đã xem lại ảnh chụp màn hình dữ liệu tài chính của FTX mà một nguồn tin cho biết đã được chụp vào tuần trước. Mặc dù công ty đã vỡ nợ vào thời điểm đó, một cựu nhân viên cho biết dữ liệu gợi ý không chính xác rằng ngay cả khi tất cả khách hàng rút tiền của họ, FTX vẫn sẽ còn lại hơn một tỷ đô la.
Ba nguồn tin thân cận với công ty nói với CNBC rằng họ bị che mắt bởi các hành động của công ty và theo hiểu biết của họ, chỉ một nhóm nhỏ biết rằng tiền gửi của khách hàng đang bị sử dụng sai mục đích. Các nhân viên cho biết trong một số trường hợp, số tiền tiết kiệm trong cuộc sống của họ được gắn với FTX.
Một nhân viên FTX hiện tại cho biết: “Chúng tôi vừa bị sốc và vừa bị tàn phá. “Tôi cảm thấy như mình đang ở trong một bộ phim chiếu theo thời gian thực. Không ai thấy điều này đang xảy ra.”
Do phản ứng dữ dội của công chúng mà FTX đã phải đối mặt với những khoản tiền bị thiếu này, các nhân viên nói rằng họ cũng bị tàn phá như khách hàng hiện đang đối mặt với khó khăn tài chính, sự quấy rối xung quanh sự tham gia của họ với công ty và làm mờ đi triển vọng việc làm trong tương lai.
“Chúng tôi không thể tin rằng mình bị phản bội như thế nào,” một cựu nhân viên nói.
Theo CNBC
Theo dõi tếp các bài viết của chúng tôi tại www.finverse.vn