DXY, USD/JPY, USD/CHF tiếp tục được điều hướng bởi kỳ vọng lãi suất của Fed
Thị trường tiếp tục dự đoán Fed sẽ cắt giảm 100 điểm lãi suất cơ bản
Không có dữ liệu quan trọng về thị trường lao động ở Mỹ cho đến thứ Sáu tuần sau
Những dữ liệu tier-2 sắp được công bố trong thời gian tới có tính chất biến động, có thể cung cấp những tín hiệu giả và làm suy yếu các dự đoán về việc cắt giảm lãi suất
Tổng quan
Mặc dù khác biệt về vị trí địa lý và cấu trúc nền kinh tế, chỉ số đô la Mỹ (DXY), cặp USD/JPY và USD/CHF vẫn tiếp tục được điều hướng bởi cùng một yếu tố: kỳ vọng của thị trường về những gì Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ làm với lãi suất trong những tháng tới.
DXY, USD/JPY, USD/CHF vẫn tiếp tục di chuyển theo lãi suất của Mỹ
Biểu đồ dưới đây nhấn mạnh quan điểm đó. Đường màu xanh trong khung dưới mỗi biểu đồ là mức tương quan 120 giờ đang thay đổi với kỳ vọng về lãi suất của Fed trong phần còn lại của năm 2024 dựa trên thị trường tương lai. Khung thời gian được sử dụng thể hiện mối quan hệ trong năm phiên giao dịch gần đây. Khung bên dưới là mức tương quan 120 giờ đang thay đổi với lợi suất trái phiếu Mỹ kỳ hạn hai năm.
Mặc dù có những điểm khác biệt trong mỗi biểu đồ , nhưng khi nhìn vào hướng đi , mỗi biểu đồ đều phản ánh sự thay đổi trong kỳ vọng về lãi suất ngắn hạn của Mỹ. Tất cả các hệ số tương quan đều đạt từ 0.83 trở lên, cho thấy mối quan hệ tích cực mạnh mẽ giữa hai biến số này.
Việc Jerome Powell nhấn mạnh rằng dữ liệu thị trường lao động sẽ đóng vai trò quan trọng trong việc xác định khi nào và mức độ Fed sẽ cắt giảm lãi suất trong tương lai sẽ khiến các cặp tiền tệ này có khả năng sẽ nhạy cảm hơn với các dữ liệu về sức khỏe của thị trường lao động trong thời gian tới.
Sự thiếu dữ liệu thị trường đến không đúng lúc
Đáng tiếc cho các nhà giao dịch đang mong chờ tín hiệu từ các tin tức và số liệu, không có dữ liệu việc làm quan trọng nào cho đến khi báo cáo bảng lương tháng Tám được công bố vào thứ Sáu tuần tới, tạo ra một khoảng trống để thị trường tự suy đoán các kịch bản . Các báo cáo về yêu cầu trợ cấp thất nghiệp và các khảo sát như khảo sát niềm tin người tiêu dùng của Hội đồng Hội nghị ( Conference Board) có thể không có quá nhiều ảnh hưởng , nhưng chúng vẫn có khả năng sẽ gây ra những biến động lớn trên thị trường trong tuần này, thậm chí sức ảnh hưởng có thể so sánh với báo cáo thu nhập của Nvidia và dữ liệu về chi tiêu cá nhân, thu nhập và lạm phát vào thứ Sáu.
Điều này cho thấy khả năng rằng các yếu tố kỹ thuật và vị thế thị trường có thể đóng vai trò quan trọng trong việc xác định hướng đi của DXY, USD/JPY và USD/CHF trong những ngày còn lại của tuần.
Chỉ số DXY bật tăng từ mức thấp nhất vào tháng 12 năm 2023
Nhìn vào biểu đồ hàng ngày của DXY trước tiên, đáng chú ý là chỉ số này đã bật tăng vào thứ Hai sau khi tạm thời giảm xuống dưới 100.617, mức đáy được thiết lập vào cuối tháng 12 năm ngoái.
Đối với những người đang cân nhắc lệnh mua , có thể mua quanh các mức hiện tại và đặt lệnh dừng lỗ dưới mức thấp của thứ Hai để bảo vệ. Đợt hồi phục của DXY đã dừng lại trên mức 101.50 vào tuần trước, điều này có thể khiến đó trở thành vùng chốt lời tiềm năng. Xa hơn nữa, 102 sẽ là một vùng khác. Nếu DXY đảo chiều xuống dưới 100.617, 99.60 sẽ là vị thế đẹp để thực hiện lệnh bán
USD/JPY có thể hãm lực giảm trong ngắn hạn
Không ngạc nhiên khi đây là một câu chuyện tương tự đối với cặp USD/JPY, khi cặp này cũng đã bật tăng vào thứ Hai sau khi chạm mức thấp nhất ngày 6 tháng 8 là 143.63. Trong dài hạn, xu hướng giảm trong RSI vẫn tồn tại ở những khung thời gian 2D, 3D , nhưng trong ngắn hạn, chúng ta có thể thấy một sự phân kỳ nhẹ giữa RSI và giá, với chỉ số RSI tạo ra các mức đáy cao hơn trong khi giá tiếp tục giảm. Đây là một tín hiệu cảnh báo về khả năng đảo chiều giá trong ngắn hạn.
Những ai đang cân nhắc lệnh mua dài hạn có thể mua vào tại đây và đặt lệnh dừng lỗ dưới mức thấp của thứ Hai . Vùng giá quanh mức 149.3 có thể là vùng chốt lời tiềm năng, mặc dù chúng ta có thể cần một sự đảo chiều lớn trong dự đoán cắt giảm lãi suất của Fed để đạt được các mức này. Ở phía giảm giá, các mức 141.70 và 140.273 là những mức cần lưu ý.
Xu hướng giá có thể đang thay đổi đối với USD/CHF
Tương tự USD/JPY, sự phân kỳ tăng giá giữa RSI và giá đối với USD/CHF cũng đang xuất hiện. Cặp tiền này đã giữ vững mức 0.84518, mức này có thể trở thành mức tiềm năng để giá đi lên từ đây. Mua trên mức này và đặt lệnh dừng lỗ dưới mức này là một lựa chọn, cho phép các nhà giao dịch nhắm đến vùng chốt lời khả thi ở 0.87391
Theo David Scutt
Theo dõi tiếp các bài viết của chúng tôi tại www.finverse.vn
Comments